Главное меню

Вероятность потенциального банкротства

Результат расчетов показал, предприятие в течение всего года имеет абсолютный тип финансовой устойчивости. Наблюдается излишек всех трех показателей: собственных оборотных средств в размере 5162 тыс. руб. на начало и 5452 тыс. руб. на конец, собственных и долгосрочных источников в размере 5210 тыс.руб. на начало и 5527 тыс.руб. на конец, общих источников финансирования на начало года 5210 тыс. руб., на конец 5527 тыс.руб., следовательно, предприятию достаточно собственных оборотных средств для покупки нужной величины запасов.

Таблица 2.3.4 Расчет относительных показателей финансовой устойчивости

Показатели

Рекомендуемые ограничения

на начало года

на конец года

1. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами.

≥0,1

5185/5740= 0,90

5479/5796= 0,95

2. Коэффициент обеспеченности запасов.

≥0,6 - 0,8

5185/23= 225,43

5479/27= 202,93

3. Коэффициент маневренности.

≥ 0,5

5185/13309= 0,39

5479/13543= 0,40

4. Коэффициент автономии.

≥ 0,5

13309/13863= 0,96

13543/13861= 0,98

Таблица 2.3.5 Оценка ликвидности баланса

Актив

на нач

на конец

Пассив

На нач

На конец

Платежный излишек

           

на нач

на конец

А1 - наиб. ликвидные

4910

2000+ 2918 = 4918

П1 - наиб. срочные

506

243

+4404

+4675

А2 - быстрореал.

807

852

П2 - кроткосроч.

0

0

+807

+852

А3 - медленнореал.

21+2= 23

25+2= 27

П3 - долгосроч.

48

75

-25

-48

А4 - труднореал.

8124

8064

П4 - постоянн.

13309

13543

-4378

-4627

Итого валютного баланса

13863

13861

Итого валютного баланса

13863

13861

   

Результат расчетов показал, баланс предприятия не является абсолютно ликвидным, а предприятие платежеспособным, т.к. не выполняется 3-е условие, а именно медленнореализумых активов недостаточно для расчетов по долгосрочным пассивам в размере 25 тыс. руб. на начало и 48 тыс. руб. на конец, причиной этого является малая доля запасов на складе. Однако ситуация для данного предприятия не является кризисной и безвыходной, т.к. имеется существенный платежный излишек по наиболее ликвидным активам и наиболее срочным обязательствам в сумме 4404 тыс. руб. на начало и 4675 тыс. руб. на конец, так же излишек наблюдается и по быстрореализуемым активам в размере 807 тыс. руб. на начало и 852 тыс. руб. на конец, что позволит погасить образовавшуюся задолжность.

Перейти на страницу: 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13

Рынок денег

Деньги являются разновидностью имущества, которая отличается от других видов тем, что деньги можно быстро и без издержек превратить в любое другое благо (высокая ликвидность) и при постоянном уровне цен деньги либо не приносят дохода вообще, либо их доходность существенно ниже доходности других видов имущества.

Перейти в раздел ...

Теории кредита

С развитием товарного производства, когда деньги начинают выполнять функцию средств платежа и обмен Товар-Деньги-Товар принимает форму Товар-Обязательство-Деньги, т.е. с временным разрывом между продажей товара и получением за него оплаты, появляются кредитные деньги. Они выступают обязательством.

Перейти в раздел ...

Оптимизация капитала

Теория структуры капитала базируется на сравнении затрат на привлечение собственного и заемного капитала и анализе влияния различных комбинированных вариантов финансирования на рыночную оценку. Текущая рыночная оценка (актива, проекта или всего бизнеса) определяется как сумма дисконтированных чистых потоков.

Перейти в раздел ...